Werkgevers, pas op bij inkomende waardeoverdrachten (pensioen)

[edmondhalley]

Met de komst van de nieuwe Pensioenwet is ook op het gebied van waardeoverdrachten de overstap gemaakt naar marktwaardering. Dit betekent dat voor de bepaling van de overdrachtswaarde moet worden gerekend met een rentevoet op basis van de rentetermijnstructuur voor verplichtingen met een looptijd van 25 jaar met als peildatum 1 oktober van enig jaar. Klinkt technisch, maar dat valt alleszins mee en bovendien kan het voor werkgevers grote financiele nadelen hebben.

 

Voor waardeoverdrachten in 2009 wordt uitgegaan van de rente per 1 oktober 2008, zijnde 4,533%. Dat betekent dat alle pensioenaanspraken die iemand heeft opgebouwd en graag wil laten overdragen naar een nieuwe pensioenuitvoerder vanwege een nieuwe baan, worden gewaardeerd tegen deze rekenrente. Veel werkgevers die hun pensioenregeling rechtstreeks bij een verzekeraar hebben ondergebracht, gaan echter niet uit van deze 4,533%, maar van een veel lagere 3%.

 

In de praktijk komt het er op neer dat voor een doorsnee werknemer van 40 jaar met een gemiddeld salaris van EUR 40.000 en 15 achterliggende dienstjaren de nieuwe werkgever al gauw EUR 25.000 extra moet bijbetalen. Voor oudere werknemers is dat nog meer.

 

Voor een uitgaande waardeoverdracht werkt dit uiteraard de andere kant op. Werkgevers moeten dus heel goed beseffen dat inkomende waardeoverdrachten zeer nadelig kunnen uitpakken. Als de instroom en de uitstroom elkaar in evenwicht houden dan zal het wellicht nog meevallen, maar als er meer nieuwe werknemers zijn die waardeoverdracht willen plegen, dan kan het voor de werkgever aardig in de papieren lopen. Het is zaak om samen met uw adviseur goed te kijken naar wat hierover in het contract met de verzekeraar is afgesproken, zodat u als werkgever niet voor verrassingen komt te staan.

 

[Frans Sijtsma]

Dank, Dit is een column die ik een plekje in mijn speciale 'relevante HL-stukken om te bewaren'-archief heb gegeven.

 

Wellicht in mindere mate van toepassing op de grote groep 'kleine zelfstandigen', ZZP-ers en andere eenpitters hier, maar zeker voor iedereen die nu of op termijn meer personeel wil aannemen.

(en gegeven de 2,5 miljoen pageviews die HL per maand genereert zijn dat er heus wel wat ;) )

 

Frans

[Joost Rietveld]

hoi Jeroen

 

Mooie column en echt weer een onderwerp dat waarschijnlijk aan zowat 80% van de ondernemers met personeel voorbij gaat!

 

Top

Jost

[Nano Hendrik]

Bedankt voor de info! Goed om te weten....

[Norbert Bakker]

@Jeroen,

Goed dat er weer eens aandacht wordt besteed aan de marktrente-problematiek rondom waarde-overdrachten. Begin 2008 was het even een hot item, maar in een hoogconjunctuur interesseerde niemand zich er kennelijk echt voor.

 

is zaak om samen met uw adviseur goed te kijken naar wat hierover in het contract met de verzekeraar is afgesproken, zodat u als werkgever niet voor verrassingen komt te staan.

 

Wat bedoel je hier mee? Waarde-overdracht is een wettelijk recht, de markt- en rekenrente staan vast, 4% rekenrente nagenoeg uitgestorven (hooguit nog 10-jarige contracten die zijn aangevangen in 1999 en dit jaar dus expireren worden omgezet op 3%) uitstelfinanciering is verboden, het moment van activeren kosten staat dus ook vast dus welke afspraken met verzekeraar bedoel je hier precies? Of bedoel je alleen de hoogte van de kosten zelf?

 

IMHO valt hier - totdat de wetgever de marktrenteregeling weer aanpast - maar 1 ding aan te doen:

 

[*]toets vooraf (tijdens de soliciatieronde dus al ) wat de geschatte kosten van inkomende waarde-overdracht zullen zijn. Een goede adviseur kan zo'n berekening zelf maken, deze opvragen bij het actuariaat van de eigen verzekeraar, of uiteraard bij een externe actuaris.

[*]check ook welke waarde-overdracht een wettelijk recht is en welke niet. Uit eigen ervaring is mij gebleken dat sommige werknemers bij een nieuwe werkgever met een luxere regeling alsnog ook oudere - niet eerder uitgevoerde - waarde-overdrachten proberen uit te laten voeren en dat de meeste fondsen en verzekeraars hier vrij klakkeloos - zonder toestemming te vragen aan werkgever! - gehoor aan lijken te geven.

[*]laat de werknemer ook goed informeren of inkomende waarde-overdracht wel zin heeft

[*]neem de kosten van inkomende waarde-overdracht mee in het onderhandelingsproces met de toekomstige werknemer: waarde-overdracht is immers een wettelijk recht maar een werknemer mag er wel afstand van doen in ruil voor bijv. een hoger salaris, of een werkgever mag met deze kosten rekening houden bij het bepalen van de arbeidsvoorwaarden.

[*]bij een outplacementtraject is het ook verstandig de waarde-overdracht mee te nemen in de onderhandelingen met de oud-werkgever: die krijgt immers een nagenoeg zelfde bedrag terug dat de nieuwe werkgever moet betalen (even sterk versimpeld uiteraard, uitgaande van min of meer gelijkwaardige regelingen, of een BPF)

Ben je het hier mee eens? En/of heb je andere suggesties/tips die je met dit forum wilt delen?

 

Tot slot toont het maar weer eens aan dat er ook wel wat te zeggen valt voor defined contribution regelingen (beschikbare premie): daar speelt deze problematiek nagenoeg niet. In Nederland is beschikbare premie ten onrechte besmet , terwijl het in de rest van de wereld gewoon de norm is.

Wat zijn jouw gedachten daarover?

 

P.S.: ook leuk: pensioenfondsen die uitgaande waarde-overdracht op dit moment weigeren zolang ze niet voldoen aan de vereiste dekkingsgraad. Wat vind jij daarvan?